Cómo contabilizar activos financieros
Un instrumento financiero es un contrato que da lugar a un activo financiero en una empresa y, simultáneamente, a un pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio de otra empresa.
La empresa reconocerá un instrumento financiero en el Balance cuando se convierta en
una parte obligada del contrato o negocio, jurídico conforme a las disposiciones del
mismo.
¿Qué son los activos financieros?
Los activos financieros son cualquier activo que sea: dinero en efectivo, un instrumento de
patrimonio de otra empresa (acciones), o suponga un derecho contractual a recibir efectivo (crédito) u otro activo financiero.
Ejemplos: bonos, acciones, papel comercial (letras, pagarés), futuros, opciones, deuda
del estado, créditos a otras empresas, clientes.
¿Por qué invierte la empresa en activos financieros?
- Gestión de tesorería: colocar excedentes de tesorería para obtener rentabilidad.
- Razones estratégicas: ejercer influencia o control sobre otras empresas.
- Cobertura: protección contra el riesgo.
Reconocimiento de activos financieros
En el momento en que se adquiere el titulo legal (se cumplen las condiciones para el reconocimiento).
Tipos de activos financieros
Clasificación a efectos de su valoración:
- Préstamos (créditos) y partidas a cobrar.
- Inversiones mantenidas hasta el vencimiento.
- Activos financieros mantenidos para negociar.
- Otros activos financieros a valor razonable con cambios en la cuenta de resultados.
- Inversiones en patrimonio de empresas de grupo, multigrupo y asociadas.
- Activos financieros disponibles para la venta.
Inversiones financieras
- Son activos financieros.
- No surgen de la actividad comercial de la empresa por los habituales aplazamientos en los cobros.
- Surgen como resultado de la gestión financiera realizada por la empresa.
Reconocimiento de inversiones financieras
En general, se reconocen cuando se convierten en parte obligada del contrato.
Se reconocerían en los siguientes casos:
- Venta de productos a cobrar en 60 días.
- Se suscribe un contrato de préstamo con garantía a formalizar en 30 días.
- Compra en bolsa acciones, la operación se liquidará el segundo día hábil.
Valoración: NRV n° 9 del PGC y NRV n°8 para PYMES
El líneas generales, la valoración atiende a:
- La naturaleza del activo
- La función del activo en la empresa
Un activo puede ser objeto de valoraciones diferentes, según el papel que desempeñe en
la empresa.
Coste amortizado (Préstamos (créditos) y partidas a cobrar e Inversiones mantenidas hasta el vencimiento).
- Activos sobre los que no existe riesgo de cambio.
- Créditos concedidos a terceros (los de origen comercial con matices).
- Inversiones en renta fija que se mantengan hasta el vencimiento (y por ello, no existe
riesgo de cambio).
Valor razonable con imputación a patrimonio neto (Activos financieros disponibles para la venta):
- Activos sobre los que hay riesgo de cambio pero pueden permanecer en la empresa un período largo de tiempo.
- Inversiones en renta fija o variable adquirida para ser vendida cuando la empresa lo
necesite.
Valor razonables con imputación a resultados (Activos financieros mantenidos para negociar)
- Activos adquiridos para especular con el cambio de valor a muy corto plazo
- Inversiones en renta fija y variable adquirida con fines especulativos
Precio de adquisición:
- Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo
¿Qué son los préstamos y partidas a cobrar?
Se entiende por préstamos y partidas a cobrar:
- Créditos por operaciones comerciales (clientes…)
- Créditos por operaciones no comerciales, son activos financieros que, no siendo instrumentos de patrimonio (acciones), no tienen origen comercial, cuyos cobros son de cuantía determinada y no se negocian en un mercado activo. Por ejemplo préstamos y créditos financieros concedidos a terceros incluidos los surgidos por la venta de activos fijos.
¿Qué son las Inversiones mantenidas hasta el vencimiento?
Se entiende por inversiones mantenidas hasta el vencimiento aquellos donde no
existe riesgo de cambio en el precio de los títulos porque la empresa los va
mantener hasta el vencimiento:
- Se incluyen los valores representativos de deuda con fecha de vencimiento fijada, cobros de cuantía determinada tales como letras, pagarés u otros activos financieros que se negocien en mercados activos y que la empresa tenga intención de mantenerlos hasta su vencimiento.
VALORACIÓN
Inicialmente:
Se valorarán por el valor razonable de la contraprestación entregada más los costes de transacción que les sean directamente atribuibles.
Exención:
Se podrán valorar a valor nominal (incluyendo intereses) cuando el efecto de no actualizar los flujos de efectivo no sea significativo:
- Los créditos comerciales con vencimiento inferior a 1 año y que no tengan un tipo de interés contractual.
- Anticipos y créditos al personal a corto plazo.
- Dividendos a cobrar
Posteriormente:
Se valorarán a coste amortizado. Los intereses se imputarán a PyG aplicando el método del tipo de interés efectivo.
Coste amortizado
Valoración inicial del activo/pasivo
+ Intereses devengados a tipo de interés efectivo
– Reembolsos o reclasificaciones
= Coste amortizado
Tipo de interés efectivo
Es el tipo que iguala el valor inicial de la transacción (ajusta por los costes directamente atribuibles) con los flujos de caja estimados a lo largo de vida del instrumento financiero.
- Pérdida por deterioro, procederá su reconocimiento si hay evidencia de pueda darse una reducción o retraso en los flujos de efectivo.
Ejemplo
Empresa A S.A presta dinero a Empresa B S.A en las siguientes condiciones:
Principal: 10.000,00 €
Comisión: 1,00% 100,00 €
Tipo de interés: 10,00% anual
Tipo de cuadro: Método italiano (cuotas de capital constantes)
Vida financiera: 4 años
CUADRO DE AMORTIZACIÓN FINANCIERA DEL PRÉSTAMO
| FECHA | TÉRMINO AMORTIZATIVO | CUOTA DE INTERESES | CUOTA DE CAPITAL | AMORTIZACIÓN ACUMULADA | SALDO O CAPITAL PENDIENTE |
| 0 | 10.000,00 € | ||||
| 1 | 3.500,00 € | 1.000,00 € | 2.500,00 € | 2.500,00 € | 7.500,00 € |
| 2 | 3.250,00 € | 750,00 € | 2.500,00 € | 5.000,00 € | 5.000,00 € |
| 3 | 3.000,00 € | 500,00 € | 2.500,00 € | 7.500,00 € | 2.500,00 € |
| 4 | 2.750,00 € | 250,00 € | 2.500,00 € | 10.000,00 € | 0 € |
| TOTAL | 2.500,00 € |
| FECHA | FLUJOS |
| 0 | 9.900,00 € |
| 1 | – 3.500,00 € |
| 2 | – 3.250,00 € |
| 3 | – 3.000,00 € |
| 4 | – 2.750,00 € |
| INTERÉS EFECTIVO 10,49% |
Solución: Cuadro del coste amortizado (Todo es suponiendo que pague)
CUADRO DE COSTE AMORTIZADO
| FECHA | INTERESES C/P | INTERESES L/P | INTERESES TOTALES | RECLASIFICACIÓN A C/P | VALOR A COSTE AMORTIZADO C/P | VALOR A COSTE AMORTIZADO L/P | VALOR A COSTE AMORTIZADO TOTAL |
| 0 | 3.167,82€ | 6.732,18€ | 9.900,00€ | ||||
| 1 | 3.500,00 € | 1.000,00 € | 1.038,11€ | 2.941,55€ | 2.941,55€ | 4.496,55€ | 7.438,11€ |
| 2 | 3.250,00 € | 471,50€ | 779,95€ | 2.715,28€ | 2.715,28€ | 2.252,78€ | 4968,06€ |
| 3 | 284,72€ | 236,22€ | 520,95€ | 2.489,01€ | 2.489,01€ | 0€ | 2.489,01€ |
| 4 | 260,99€ | 0 € | 260,90€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ |
| TOTAL | 2.600,0€ |
¿Qué son los activos financieros mantenidos para negociar?
Se adquieren con el propósito de venderlos a corto plazo (valores representativos de deuda o instrumentos de patrimonio, cotizados).
Forma parte de una cartera de la que existen evidencias de actuaciones recientes encaminadas a la obtención de ganancias a corto plazo.
Valoración de activos financieros mantenidos para negociar
VALORACIÓN INICIAL: Precio de transacción, sin incluir los gastos de la transacción que irán a resultados (gasto financiero).
VALORACIÓN POSTERIOR: Valor razonable. Los cambios de valor se imputan a reultados como beneficios o pérdidas de naturaleza financiera.
DETERIORO: No procede.
¿Qué son los activos financieros disponibles para la venta?
En esta categoría se incluirán los valores representativos de deuda e instrumentos de
patrimonio de otras empresas que no se hayan clasificado en ninguna de las categorías anteriores.
Valoración inicial de los activos financieros para la venta
Valoración inicial = Valor razonable de contraprestación + derechos pref. suscripción
costes de transacción.
Valoración posterior de los activos financieros para la venta
Valoración posterior = Valor razonable. Los cambios en el VR irán directamente al
Patrimonio Neto, hasta que el activo cause baja momento en que se reconocen en
resultados
Deterioro de los activos financieros para la venta
En principio no procede su reconocimiento excepto en situaciones
excepcionales.
Ejemplos de asiento contable de activos financieros para negociar y mantenidos para la venta
El 20 de diciembre Pepa s.a. ha adquirido un paquete de acciones de Juana s.a. c
un nominal de 10€:
- 5.000 títulos
- cotización a la fecha de la compra 122%. Juana había anunciado un dividendo
1€ por título a pagar dentro de 4 días. - Los gastos de la transacción ascendieron a 50€
- Cotización a la fecha de cierre (31 de diciembre): 123%
Anotaciones contable suponiendo que la inversión:
a) Para negociar
| FECHA | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | IMPORTE |
| 20/12 | (546) | Dividendo a cobrar (Activos) (5000 x 1) | 5.000 | ||
| 20/12 | (540) | Instrumentos de patrimonio c/p (Activos) (5000 x 10 x 122% – 5000) | 56.000 | ||
| 20/12 | (669) | Otros gastos financieros (Gastos) | 50 | ||
| 20/12 | (572) | Bancos (Activos) | 61.050 |
| FECHA | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | IMPORTE |
| 31/12 | (540) | Instrumentos de patrimonio c/p (Activos) (5000 x 10 x 123% – 56.000) | 5.500 | ||
| 31/12 | (7630) | Beneficios de la cartera de negociacion | 5.500 |
b) no es para negociar ni tampoco reúne los requisitos para ser catalogada como de control
| FECHA | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | IMPORTE |
| 20/12 | (546) | Dividendo a cobrar (Activos) (5000 x 1) | 5.000 | ||
| 20/12 | (250) | Instrumentos de patrimonio l/p (Activos) (5000 x 10 x 122% – 5000) | 56.050 | ||
| 20/12 | (572) | Bancos (Activos) | 61.050 |
| FECHA | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | CUENTA CONTABLE | DESCRIPCIÓN | IMPORTE |
| 31/12 | (250) | Instrumentos de patrimonio l/p (Activos) (5000 x 10 x 123% – 56.050) | 5.450 | ||
| 31/12 | (133) | Ajustes por cambios de valor / Beneficios no realizados a neto (Neto) | 5.450 |
Criterios de valoración de activos financieros
| ACTIVOS FINANCIEROS | VALORACIÓN INICIAL | VALORACIÓN POSTERIOR |
| PRÉSTAMOS Y PARTIDAS A COBRAR (PPC) | VALOR RAZONABLE | COSTE AMORTIZADO |
| INVERSIONES MANTENIDAS HASTA EL VENCIMIENTO (IMV) | VALOR RAZONABLE | COSTE AMORTIZADO |
| ACTIVOS MANTENIDOS PARA NEGOCIAR (AMN) | VALOR RAZONABLE | VALOR RAZONABLE (Cambios en PYG) |
| INVERSIONES EN EMPRESAS DEL GR, MULTIGRUPO Y ASOCIADAS (GMA) | COSTE | COSTE – Deterioro |
| ACTIVOS FINANCIEROS DISPONIBLES PARA LA VENTA (ADV) | VALOR RAZONABLE | VALOR RAZONABLE (Cambios en PN) |
Créditos comerciales: exención
Se podrán valorar a valor nominal cuando el efecto de no actualizar los flujos de
efectivo no sea significativo:
- Los créditos comerciales con vencimiento inferior a 1 año y que no tengan un tipo de
interés contractual - Anticipos y créditos al personal a corto plazo
- Dividendos a cobrar
Baja en inventario
Se darán de baja cuando el activo venza o la empresa lo venda.
Si lo vende registrará un beneficio o pérdida, que se calcula como:
Bº / Pº = Importe recibido – Valor contable
Se consideran realizados los cambios de valor llevados directamente a patrimonio neto (Activos disponibles para la venta).
